発表迫る、低PERの22年3月期【上方修正】期待リスト〔第1弾〕 ＜成長株特集＞

今月下旬から22年3月期上期(4-9月)の決算発表が本格化する。本特集では、第1四半期業績が好調で通期計画に対する進捗率が高く、上方修正が期待される企業の中から、株価指標面で割安感の強い銘柄にスポットライトを当てた。

下表では、時価総額350億円以上の銘柄(銀行を除く)を対象に、(1)4-6月期(第1四半期)の経常利益が前年同期比で増益または黒字転換で着地、(2)第1四半期業績の通期計画に対する進捗率が35％以上、かつ過去5年の平均進捗率を10ポイント超上回る、(3)予想PERが東証1部平均の15.6倍を下回る、といった条件を満たした32社を選び出し、進捗率の高い順に記した。「★」は昨年の10月下旬から11月中旬に通期計画を上方修正した銘柄。

なかでも、昨年の10月下旬から11月中旬に通期計画を上方修正した、ＥＮＥＯＳホールディングス <5020> 、東京海上ホールディングス <8766> 、大日精化工業 <4116> 、スターゼン <8043> 、古河機械金属 <5715> 、トヨタ自動車 <7203> 、近鉄エクスプレス <9375> 、アルコニックス <3036> 、日本郵政 <6178> 、日本トランスシティ <9310> 、大紀アルミニウム工業所 <5702> 、加賀電子 <8154> 、いすゞ自動車 <7202> は今年も有望だ。

また、予想PERが10倍を下回っている、サンフロンティア不動産 <8934> 、第一生命ホールディングス <8750> 、太平電業 <1968> 、大阪ソーダ <4046> は上値余地が大きいとみられ注目したい。このほか、第1四半期業績の対通期計画進捗率が50％を超えている、三井Ｅ＆Ｓホールディングス <7003> 、出光興産 <5019> 、伯東 <7433> 、石原産業 <4028> 、鴻池運輸 <9025> は大幅な業績上振れが期待される。

┌ 対通期進捗率 ┐ ┌─ 経常利益 ─┐ 4-6月期　予想

コード 銘柄名　　　　4-6月期　5年平均　通期計画　4-6月期　 増益率 　PER

<7003> 三井Ｅ＆Ｓ　　　　111　　 11.6　　　6000　　 6656　　 黒転　14.3

<5019> 出光興産　　　　 88.3　　 27.6　　140000　 123600　　 黒転　11.5

<5020> ＥＮＥＯＳ　　　 65.5　　 18.7　　240000　 157230　　　975　10.6 ★

<8934> サンフロ不　　　 63.3　　 36.2　　 11500　　 7277　　　273　 7.2

<7433> 伯東　　　　　　 56.5　　 29.5　　　3800　　 2146　　 86.9　12.5

<4028> 石原産　　　　　 51.8　　 16.4　　　4700　　 2436　　　310　13.8

<9025> 鴻池運輸　　　　 51.7　　 27.5　　　6800　　 3515　　　148　14.2

<8766> 東京海上　　　　 49.3　　 39.1　　440000　 216851　　 55.1　13.4 ★

<6737> ＥＩＺＯ　　　　 46.7　　 11.9　　　9800　　 4579　　　683　13.3

<4116> 大日精　　　　　 46.4　　 27.4　　　6000　　 2786　　　201　10.9 ★

<4553> 東和薬品　　　　 43.8　　 25.3　　 17600　　7715　　　62.2　14.1

<8750> 第一生命ＨＤ　　 43.1　　 25.9　　479000　206218　　　 169　 9.4

<8043> スターゼン　　　 42.7　　 23.8　　　6500　　 2775　　 71.3　 9.3 ★

<8630> ＳＯＭＰＯ　　　 42.4　　 25.9　　185000　　78377　　 14.9　14.0

<4549> 栄研化　　　　　 40.9　　 26.7　　　6430　　 2633　　　155　14.6

<5715> 古河機金　　　　 40.4　　 24.1　　　6600　　 2664　　　108　13.5 ★

<7203> トヨタ　　　　　 40.4　　 25.4　 3110000　1257220　　　963　12.0 ★

<9375> 近鉄エクス　　　 40.1　　 17.5　　 30700　　12309　　 50.1　10.1 ★

<1968> 太平電　　　　　 39.8　　 23.3　　　8800　　 3506　　 76.7　 9.2

<7966> リンテック　　　 39.6　　 22.7　　 17500　　 6935　　 99.4　14.7

<3036> アルコニクス　　 39.6　　 26.6　　　8800　　 3487　　　181　 7.1 ★

<6178> 日本郵政　　　　 39.5　　 21.1　　730000　 288495　　　117　10.3 ★

<9310> トランシティ　　 39.2　　 20.8　　　4800　　 1883　　　128　11.2 ★

<5702> 大紀ア　　　　　 38.5　　 20.4　　 14500　　 5578　　　950　 7.2 ★

<3231> 野村不ＨＤ　　　 38.4　　 15.6　　 72500　　27825　　 80.5　10.5

<8140> リョーサン　　　 38.3　　 19.9　　　5800　　 2221　　　417　12.6

<8154> 加賀電子　　　　 38.1　　 17.7　　 12000　　 4566　　　198　 9.6 ★

<4215> タキロンＣＩ　　 37.6　　 21.9　　　8200　　 3084　　 61.3　10.9

<4046> 大阪ソーダ　　　 35.7　　 23.8　　　9700　　 3465　　 60.0　 9.1

<7202> いすゞ　　　　　 35.5　　 21.7　　175000　　62189　　11952　11.2 ★

<9055> アルプス物流　　 35.2　　 20.4　　　4700　　 1654　　　134　12.9

<5393> ニチアス　　　　 35.2　　 21.2　　 20500　　 7208　　　117　12.5

※4-6月期決算発表以降に業績修正した銘柄は除いた。経常利益の単位は百万円。

※対象条件について、「最終利益が経常利益の80％以上」の企業は、特別利益や税控除などにより一時的に最終利益がかさ上げされているケースが多いため、対象から除いた。

株探ニュース