本特集では、4日に配信した時価総額400億円以上の銘柄を対象とした「上方修正“先回り”、23年3月期【業績上振れ】候補〔第1弾〕」に続き、時価総額400億円未満の銘柄の中から、足もとの業績が好調で通期計画に対する進捗率が高く、上方修正する可能性が高いとみられる銘柄を探った。

今回は時価総額200億円以上400億円未満の銘柄(銀行を除く)を対象に、上期(4-9月)の経常利益が前年同期比で増益だった銘柄をピックアップ。さらに、上期経常利益の通期計画に対する進捗率が65％以上、かつ同進捗率が過去5年平均を10ポイント超上回るといった条件を満たした28社を選び出し、進捗率が大きい順に記した。「★」は前期の第3四半期決算発表前または発表時に上方修正した銘柄。

なかでも、前期の第3四半期決算発表前または発表時に上方修正した、ペガサスミシン製造 <6262> [東証Ｐ]、かどや製油 <2612> [東証Ｓ]、アイロムグループ <2372> [東証Ｐ]、ＪＫホールディングス <9896> [東証Ｐ]、新コスモス電機 <6824> [東証Ｓ]、若築建設 <1888> [東証Ｐ]、テイカ <4027> [東証Ｐ]、トレックス・セミコンダクター <6616> [東証Ｐ]、クロスキャット <2307> [東証Ｐ]、ＣＫサンエツ <5757> [東証Ｐ]、スズデン <7480> [東証Ｓ]は今期も有望だ。

また、上期経常利益が通期計画をすでに超過している、曙ブレーキ工業 <7238> [東証Ｐ]、アルインコ <5933> [東証Ｐ]、ヨンキュウ <9955> [東証Ｓ]、東洋エンジニアリング <6330> [東証Ｐ]は業績上振れが濃厚とみられる。

このほか、PBR(株価純資産倍率)が理論上の解散価値である1倍を下回っている、第一稀元素化学工業 <4082> [東証Ｐ]、極洋 <1301> [東証Ｐ]、ＷＯＷＯＷ <4839> [東証Ｐ]、ハリマ化成グループ <4410> [東証Ｐ]、東都水産 <8038> [東証Ｓ]、ＳＢＩインシュアランスグループ <7326> [東証Ｇ]、イチネンホールディングス <9619> [東証Ｐ]は好業績・割安株として注目したい。

┌ 対通期進捗率 ┐┌─ 経常利益 ─┐ 4-9月期　予想

コード 銘柄名　　　　4-9月期　5年平均　通期計画　4-9月期　 増益率　 PER

<7238> ブレーキ　　　　　246　　 36.0　　　2000　　 4918　　 66.5　 210

<5933> アルインコ　　　　122　　 62.2　　　1660　　 2026　　 74.1　19.2

<9955> ヨンキュウ　　　　114　　 67.0　　　1600　　 1826　　　2.1　33.3

<6262> ペガサス　　　　　104　　 43.2　　　2360　　 2451　　　249　12.7 ★

<2612> かどや製油　　　　103　　 62.2　　　2600　　 2672　　 18.9　17.9 ★

<6330> 東洋エンジ　　　　101　　 71.8　　　2500　　 2527　　 10.9　21.3

<4082> 稀元素　　　　　 95.3　　 51.7　　　5500　　 5244　　 79.3　 6.7

<4653> ダイオーズ　　　 93.9　　 46.2　　　1514　　 1421　　　159　20.0

<9828> 元気寿司　　　　 92.7　　 61.0　　　1070　　　992　　　540　46.5

<2209> 井村屋Ｇ　　　　 87.2　　 46.2　　　1750　　 1526　　　104　25.0

<2372> アイロムＧ　　　 83.4　　 43.3　　　3000　　 2503　　　152　12.6 ★

<1301> 極洋　　　　　　 82.9　　 39.2　　　7000　　 5805　　 69.3　 7.9

<4839> ＷＯＷＯＷ　　　 82.6　　 64.2　　　2500　　 2065　　 16.0　21.5

<4410> ハリマ化成Ｇ　　 82.2　　 47.8　　　3400　　 2796　　 37.7　 8.1

<9896> ＪＫＨＤ　　　　 81.9　　 46.0　　　9000　　 7368　　 20.4　 5.5 ★

<3793> ドリコム　　　　 81.4　　 52.9　　　1900　　 1547　　 64.4　18.2

<6824> 新コスモス　　　 79.9　　 42.8　　　4499　　 3596　　 34.2　10.3 ★

<1888> 若築建　　　　　 74.5　　 45.9　　　5000　　 3723　　 20.0　10.0 ★

<4027> テイカ　　　　　 73.6　　 52.4　　　4200　　 3090　　 44.9　 9.8 ★

<6616> ＴＯＲＥＸ　　　 70.6　　 50.2　　　5000　　 3531　　 93.2　 8.8 ★

<8038> 東都水　　　　　 69.9　　 33.3　　　1600　　 1119　　 80.2　15.8

<2307> クロスキャト　　 69.5　　 36.5　　　1190　　　827　　 75.2　29.4 ★

<7326> ＳＢＩＩＧ　　　 69.2　　 46.2　　　6000　　 4154　　 25.6　22.3

<5757> ＣＫサンエツ　　 68.9　　 54.9　　　9300　　 6412　　 19.1　 5.5 ★

<6620> 宮越ＨＤ　　　　 68.7　　 46.9　　　 680　　　467　　 11.2　85.2

<4837> シダックス　　　 66.8　　 43.6　　　3200　　 2138　　 39.9　14.4

<9619> イチネンＨＤ　　 66.7　　 51.9　　　7700　　 5138　　　7.2　 6.0

<7480> スズデン　　　　 66.1　　 46.4　　　3610　　 2386　　 81.2　13.8 ★

※4-9月期決算発表以降に上方修正した銘柄は除いた。経常利益の単位は百万円。

株探ニュース